Действие фильма разворачивается в Шанхае 1942 года, когда город находится под японской оккупацией, а его обитатели вынуждены строить жизнь по новым, жестоким правилам. История строится вокруг рокового треугольника, который формируется между влиятельным чиновником, сотрудничающим с оккупационными властями, его молодой женой и её ближайшей подругой, приехавшей из Гонконга, чтобы переждать боевые...
